Спираловидните разходи за застраховане срещу климатични бедствия

Майкъл Хефнър притежаваше независимата си къща на малко разстояние с кола от брега на морето във Вирджиния Бийч тъкмо една година, когато застрахователят на дома му ненадейно анулира покритието.

“ Те просто ме изпуснаха “, споделя Хефнър, офицер от Военноморски сили на Съединени американски щати. „ Нямаше „ Хей, искаш ли да останеш с нас, в случай че таксуваме повече? “ Нищо. “

Бързейки се да откри нов осигурител, той откри, че съществуващата награда от към $1200 на година е невъзможна за възпроизвеждане. Вместо това той получи предложения, вариращи от 2000 до 3200 $.

Челси Стофен, учителка в приблизително учебно заведение от Вирджиния Бийч, също беше напусната от огромен осигурител, макар че е с тях от 2016 година „ Дадоха ми едномесечно предупреждение “, споделя Стофен. „ Побърквах се, тъй като се усещах толкоз припрян. “

Местните застрахователни брокери споделят, че са забелязали огромен скок в позвъняванията от притежатели на жилища в търсене на покритие, защото фирмите се отдръпват от избрани квартали. „ Много хора страдат сега, лихвите се повишават и повишават “, споделя Кевин Торчиа, брокер в Goosehead Insurance в региона.

Миналата година беше най-лошата, която е виждал „ през последните 15 години, елементарно “, прибавя той. Torcia оказа помощ на към 70 изоставени клиенти да пазарят за жилищна застраховка, спрямо дузина миналата година.

Хефнър, Стофен и милиони други притежатели на жилища по света са на предната линия на рецесията с достъпността на застраховките. Глобалното стопляне прави рисковите метеорологични феномени като стихии, наводнения и горски пожари по-чести и тежки и затова все по-трудни за покриване от бранша.

Тъй като компаниите напущат някои региони и изискват по-високи награди в други, наличен дом Застрахователното покритие — за мнозина главен годишен разход, постоянно изискване за техния ипотечен дълг — става все по-трудно за обезпечаване.

Глобалната картина изяснява за какво. Серия от четири поредни години, когато общите застрахователни загуби от естествени произшествия надвишиха 100 милиарда $, което преди бе знак за извънредно неприятна година, изплаши ръководителите.

В Съединени американски щати повторното оценяване на рисковете провокира доста нарастване на наградите. Няколко огромни американски застрахователи, в това число State Farm и The Hartford, стопираха подписването на полици за нови жилища в щата Калифорния. Важен фактор е внезапното повишаване на цената на презастраховането против злополука на имущество или застраховката за застрахователни компании.

Европейски ръководители също предизвестяват, че цените на застраховките ще би трябвало да се покачат след поредност от рискови метеорологични феномени на континента. В Австралия най-голямото годишно повишаване на цените от две десетилетия остави 1,24 милиона семейства изправени пред „ стрес от достъпността на жилищната застраховка “, по отношение на 1 милион миналата година, съгласно Института на актюерите в страната.

Всичко това прибавя по-голяма неотложност и внимание към предизвикателство, от дълго време планувано от екологични деятели: че изменението на климата ще направи елементи от света незастраховани.

Висши ръководители в промишлеността към този момент са недвусмислени в това, връзка сред провокираното от индивида световно стопляне и проблемите с достъпността на застраховката. „ Това е първият път, когато в действителност връщаме сметката за изменението на климата назад на потребителя, в случай че се замислите “, сподели Кристиан Мументхалер, основен изпълнителен шеф на Swiss Re, един от най-големите презастрахователи в света, сподели на делегатите от Давос през януари.

Увеличаващите се застрахователни награди са един тип въглеродна цена за потребителите, сподели той, с по-високи разноски вследствие на „ живеенето ни по метода, по който живеем до момента “. Той добави: „ Но несъмнено [потребителите] не го харесват и политиците не го харесват. “

Застрахователните ръководители постоянно акцентират по какъв начин секторът е моделирал климатичните опасности от десетилетия. Но говорейки уединено, някои високопоставени фигури споделят, че промишлеността е изостанала, когато е стигнало до схващане на опасността за достъпността от климатичните резултати.

„ Застрахователната промишленост е забила главата си в пясъка към изменението на климата “, споделя шефът изпълнителен шеф в един огромен осигурител, поискал анонимност. „ Това е голяма болежка и се опита да я избегне. Ще прекара идващите няколко години [да го разглежда] и ще разбере по какъв начин да прави нещата по-добре. “

Миналата година видя рекорден брой естествени произшествия, причиняващи минимум 1 милиард $ застрахователни загуби: 37 обособени събития, съгласно данни от застрахователния брокер Aon.

Това включва 25 по този начин наречени тежки конвективни стихии, от които 21 са в Съединени американски щати. Нарастващата тежест на събития като стихии и горски пожари - и разширението на зоните, които са изложени на тях - е това, което покачва безпокойството в бранша и трансформира метода, по който се гледа на риска.

Вирджиния, да вземем за пример, не е страна, известна с солидни естествени произшествия. Но мощните ветрове и наводненията от дълго време са присъщи. Тъй като световното стопляне трансформира метеорологичните модели на Земята, засилвайки сушата и преваляванията, това е една от многото области, в които застрахователите се отдръпват.

Силните гръмотевични стихии са събития, които застрахователите обичайно назовават ​​„ вторични рискове “, защото те не водят до големи загуби от земетресение или вихър.

„ Вече не можем да назовем такива събития вторични “, споделя Ернст Раух, основен академик по климата в Munich Re, най-големият презастраховател в света по доходи от награди. „ Те са достигнали общо порядъка на величина на огромен вихър, или тропически циклон, или зимна стихия. “

Разглеждайки данните за десетилетия, има „ забележителна възходяща наклонност “ в Съединени американски щати и Европа на сходни изказвания, прибавя Раух, като даже регистрира инфлацията в разноските за възобновяване заради неща като труд и повишаване на материалите. Науката „ изяснява доста добре “, че топлината и влагата в атмосферата водят до по-висока периодичност и активност на такива гръмотевични стихии, споделя той.

Някои ръководители уединено отчасти упрекват фирмите за моделиране на риска застрахователите се облягат на прогнозите за загуби, като споделят, че резултатите от климата са били подценени.

Драматичното оттегляне на презастрахователния пазар след години на неприятно показване добави към незабавното възприятие измежду застрахователите, че би трябвало да преоценят.

Цената на презастрахователното покритие против имуществени произшествия, което те употребяват, с цел да споделят тежестта на компенсациите при естествени бедствия, е най-високата от едно потомство. Презастрахователите също внезапно покачиха своите по този начин наречени точки на привързване – равнището на загубите, които би трябвало да бъдат достигнати, с цел да стартира презастраховането.

Това остави повече риск за първичните застрахователи. Дийн Клисура, началник на презастрахователния брокер Гай Карпентър, сподели пред анализатори през януари, че точките на привързване „ не са паднали “ в решаващите договаряния в края на годината и това продължава да „ излага балансите на [застрахователите] на изтощаваща волатилност “.

Такава наклонност може да сложи на тестване границите на бранша, споделят някои. Ако годишните загуби се задържат над равнището от 100 милиарда $ и компаниите са принудени да покачат цените и да се отдръпват, с цел да защитят своите салда, това може да „ навреди на цялото предложение на застрахователния бранш за обществото “, споделя един основен изпълнителен шеф на презастраховане. Ще има възходящи „ кръпки “, където пазаруването на застраховка е неикономично, предвижда Swiss Re.

Докато акционерите оказват напън върху фирмите да усилят облагите си, политиците упорстват застрахователите да поддържат покритието разполагаем. „ Повишеният риск от бедствия, дължащи се на изменението на климата, безспорно съставлява доста затруднение за застрахователите в цялата страна, само че е недопустим резултат да се оставят милиони незастраховани заради промени, които учените предвиждат от десетилетия “, написа Максин Уотърс, член на Демократическата партия до федералното държавно управление на Съединени американски щати предходната година в отговор на напускането на Калифорния.

В някои области към този момент е отговорено на въпроса дали частният осигурителен бранш самичък може да се оправи с разноските за рисково време. В Съединени американски щати, Обединеното кралство и други страни комбинация от подкрепяни от страната застрахователи и национални презастрахователни схеми значи, че данъкоплатците към този момент споделят разноските за тези опасности.

Броят на семействата, подкрепени от сходни схеми, се усилва. Подкрепяният от страната осигурител от последна инстанция на Флорида, Citizens, възлизаше на 1,2 милиона притежатели на полици в края на предходната година по отношение на по-малко от 450 000 при започване на 2020 година Собствениците на жилища, подкрепени от съкратения обективен проект на Калифорния, се усилиха повече от два пъти сред 2018 и 2022 година, надминавайки 270 000, в отговор на влошаващите се горски пожари и анулирания от обичайните застрахователи. Схемата за презастраховане Flood Re на Обединеното кралство стои зад повече от 260 000 жилищни застрахователни полици предходната година по отношение на 150 000 през 2018 година

Оптимистичното мнение в доста елементи на промишлеността е, че частните обезпечаването на бранша ще се възвърне. Комбинация от растящи цени, вложения в ограничения за попречване на произшествия и регулаторни промени ще разрешат на застрахователите да си върнат повече клиенти, изключително в случай че има по-ниски загуби. Частните застрахователи в действителност възвърнаха някои полици от жителите на Флорида през последните месеци.

Но световните регулатори и основателите на политики се приготвят за по-плашещо бъдеще. Имотите, които не подлежат на застраховка, могат да се разпространят в други области, предизвести Банката за интернационалните разплащания в документ от ноември, като направи ипотеките по-трудни за обезпечаване и усили кредитния риск на банките, в случай че домовете към този момент не са възможно поръчителство.

Bank of England предизвести в изследването си за климата от 2021 година, че при сюжет, при който държавните управления не подхващат дейности против климата и световното стопляне, достигащо 3,3C над прединдустриалните равнища до 2050 година, към 7 % от семействата в Обединеното кралство настоящо покритите ще бъдат принудени да останат без застраховка заради липса или разноски. В Австралия едно на всеки 25 жилища ще бъде без покритие до 2030 година, съгласно Съвета по климата, самостоятелен съвещателен орган, който сподели, че страната „ бързо се трансформира в незастраховаема нация “.

„ Вие виждаме възходящ брой хора [в международен мащаб], които не са застраховани, тъй като не могат да си разрешат наградата “, споделя Миа Мотли, министър-председател на Барбадос. „ И това не са единствено хора. Виждате го с бизнеса и в един миг това ще се трансформира в проблем във връзка с достъпа и качеството на техните заеми. “ Недостатъчното обезпечаване е голям проблем в островната държава; 95 % от засегнатите от урагана Елза през 2021 година не са имали застраховка.

Ръководителите в промишлеността са склонни да не оспорват, че световното стопляне прави рисковите метеорологични условия по-чести и тежки. Но има сериозен спор дали това е забележителният фактор, който покачва застрахователните искове за жилища през последните години, вместо спираловидно възходящите цени за реорганизация и други инфлационни резултати, както и повече строителство и заселване в рискови зони.

В Съединени американски щати обстановката е по-остра, защото застрахователите на жилища нормално би трябвало да получат ценообразуването си, утвърдено от локалните регулатори, което ги прави по-трудни да постановат цени, които считат за съизмерими с риска. Застрахователите категорично свързват напусканията си от избрани региони с нуждата да могат да дефинират цена за предстоящите загуби.

Има разнообразни законодателни старания на държавно равнище за възстановяване на изискванията на работа, като правни промени, целящи понижаване на разноските за искове.

Политиците също обръщат повече внимание на казуса. През ноември Министерството на финансите на Съединени американски щати за първи път изиска подробни данни за оценка на „ възходящото влияние “ на изменението на климата върху финансите на семействата, базирайки се на „ отдръпване на застрахователите и доста нарастване на наградите в няколко щата “. В същото време двама сенатори започнаха следствие за това по какъв начин застрахователните компании се оправят с климатичните опасности, в това число желаеха от компаниите петгодишни прогнози за премийните ставки и попитаха дали обмислят овакантяване на пазари.

Висши ръководители в промишлеността боязън, че връзката сред застрахователите и регулаторите отслабва. Дали фирмите ценообразуват заслужено е значима и продължителна полемика сред страните. Ерик Андерсен, президент на листнатия в Ню Йорк брокер Aon, споделя, че връзката „ се разпада от ден на ден и повече “.

Въпросът в този момент, споделят специалисти от промишлеността, не е дали държавните управления ще би трябвало да се намесят, а какъв брой още ще би трябвало да изминат.

Вече държавните управления, които имат отговорности да застанат зад другите и възходящи локални и национални стратегии, крият огромен риск. Австралия започва обществена скица за вдишване на някои опасности, свързани с циклона. Някои политици и представители на промишлеността приканиха Съединени американски щати да одобряват осигурителен механизъм на федерално равнище за климатични опасности.

Схемата за презастраховане против наводнения в Обединеното кралство би трябвало да изтече през 2039 година, само че от ден на ден ръководители чакат, че ще би трябвало да продължи след тази дата. Миналата година тогавашният ръководител на схемата сподели, че държавните разноски за отбрана от наводнения ще би трябвало да отидат „ по-далеч и по-бързо “.

Тъй като това, което се смята за естествена година, продължава да бъде по-скъпо, по какъв начин тази нова естествена продължава да бъде ценообразувана?